Đồng won suy yếu làm dấy lên lo ngại về sự lành mạnh tài chính của các ngân hàng

Các ngân hàng lớn của Hàn Quốc đang phải đối mặt với áp lực ngày càng tăng do sự ổn định tài chính ngày càng suy yếu, bị xói mòn bởi sự suy yếu nhanh chóng của đồng tiền Hàn Quốc so với đồng đô la Mỹ, các nhà quan sát thị trường cho biết hôm thứ Năm.

Đồng won gần đây đã chạm mức thấp nhất trong bảy tháng là 1.470 won đổi một đô la, giảm 70 won chỉ trong hai tháng. Điều này đã gây ảnh hưởng đến tỷ lệ vốn của các ngân hàng khi chính phủ gia tăng áp lực mở rộng cho vay doanh nghiệp như một phần của nỗ lực "tài chính hiệu quả".

Đồng won yếu hơn khiến tình hình tài chính lành mạnh của các ngân hàng trông có vẻ rủi ro hơn trên lý thuyết, bởi vì tài sản bằng đô la Mỹ của họ, bao gồm các khoản vay, đầu tư và các công cụ phái sinh, sẽ trở nên lớn hơn khi được chuyển đổi sang won. Điều này xảy ra do tỷ lệ Vốn chủ sở hữu chung Cấp 1 (CET1) của các ngân hàng, một chỉ số quan trọng về tình hình tài chính lành mạnh của họ, bị giảm xuống.

Tỷ lệ này được đo bằng vốn cốt lõi của ngân hàng chia cho tài sản có trọng số rủi ro (RWA). Khi đồng won suy yếu, giá trị tài sản bằng đô la Mỹ được quy đổi sang won tăng lên, dẫn đến giá trị RWA cao hơn. Điều này lại làm giảm tỷ lệ này, trừ khi các ngân hàng tăng vốn.

Theo dữ liệu thị trường tài chính, tỷ lệ của KB Financial đạt 13,83 phần trăm tính đến tháng 9, tiếp theo là Shinhan Financial với 13,56 phần trăm, Hana Financial với 13,30 phần trăm, Woori Financial với 12,92 phần trăm và NH NongHyup Financial với 12,34 phần trăm.

Tuy nhiên, con số này có thể sẽ giảm thêm trong quý IV nếu tình trạng đồng tiền yếu đi vẫn tiếp diễn.

Mối lo ngại này là có cơ sở, vì tỷ lệ này đã giảm tới 0,3 phần trăm vào tháng 12 năm ngoái sau tuyên bố thiết quân luật của cựu Tổng thống Yoon Suk Yeol.

Điều này càng trở nên phức tạp hơn do chính quyền Lee Jae Myung nỗ lực cấp thêm cơ hội vay vốn cho các tổ chức doanh nghiệp như một phần trong nỗ lực giúp đỡ các doanh nghiệp vừa và nhỏ (SME).

Tổng số tiền cho vay dành cho doanh nghiệp vừa và nhỏ do năm ngân hàng lớn nhất nước này cấp đạt 675,8 nghìn tỷ won vào tháng 10, tăng 4,7 nghìn tỷ so với tháng trước.

Đây là mức tăng mạnh, đặc biệt khi tổng mức tăng trong sáu tháng đầu năm lên tới 1,8 nghìn tỷ won.

Chiến dịch hỗ trợ doanh nghiệp vừa và nhỏ (SME) giúp thúc đẩy tăng trưởng. Tuy nhiên, chất lượng tài sản và tỷ lệ vốn của các ngân hàng đang chịu áp lực, do các khoản vay doanh nghiệp có rủi ro vỡ nợ cao hơn so với cho vay thế chấp hộ gia đình.

Nhiều người cho rằng các ngân hàng đang rơi vào tình thế tiến thoái lưỡng nan, phải cân bằng giữa việc cho vay để phát triển kinh tế đất nước và duy trì nguồn vốn lành mạnh trong bối cảnh đồng won suy yếu.

Một quan chức trong ngành cho biết: "Tăng trưởng cho vay doanh nghiệp bất chấp đồng won suy yếu sẽ ảnh hưởng đến sự ổn định tài chính của các ngân hàng, buộc họ phải dành ra một khoản dự phòng vốn".